Adnan Salih [email protected]

Süper ucuz hisseler

YENİ STRATEJİ

Son ele aldığım stratejide ucuz hisselere eğilmiştim.

Yöntem her ayın ilk gününde son 2 ayın en ucuzlamış hisselerini alıp 1 ay taşımak üzerine kuruluydu.

Test dönemi 2014-15-16-17 yıllarını kapsamıştı.

Bugün yöntemi değiştirip daha farklı bir portföy oluşturacağız.

Performans 1 önceki günün kapanış değeri ile hesaplanan son 2 aylık performans olacak.

Bugün kapanışında ise en fazla düşen 1-2-3-4-5 hisseyi satın alıp sadece 1 gün taşıyacağız.

Eğer bir önceki günün en çok düşmüş hissesi bir sonraki gün de en çok düşenler arasında ise portföyde kalmaya devam edecek.

Sistem son derece basit ve son 3 yılın yatay denebilecek piyasasında oldukça iyi çalışıyor.

2013 yılından bu yana endeks belirli bir bant arasında hareket ediyor ne fazla düşüyor ne de çok fazla yükseliyor. Bu dönem içerisinde piyasada al-taşı sistemi ok da büyük bir kar bırakmadı. 2014 yılı başından itibaren toplamda %30 getiri mevcut.

Daha önceki değişik stratejilerde de dikkat çektiğim gibi en kötü strateji dahi piyasa getirisinin üstünde kalabiliyor.

Piyasada yatırım yapmak için çok çeşitli alternatifler yok. Bu alternatifler arasında yatırım fonları ve portföy yönetimi (bireysel) en fazla bilinen ürünler.

Bu ürünlerin son 3 yıllık getirilerini fon market sitesinden alabiliyoruz:

Son 3 yılda en iyi fon getirisi %74.  En iyi 4 fon sonrası getiriler %50 civarına iniyor. %50 3 yıllık getirinin yıllık ortalaması ise %14. Fiyat verisi olmadığı için volatiliteyi hesaplayamadım.

Ucuz 1-2-3-4-5 hisseli ve her gün değişen portföylerin getirilerini inceleyelim:

1-2 hisseli portföyler genelde çok volatil. 1 hisseli portföyde çoğu zaman KOZAL hissesi portföye dahil olmuş. Bu hissenin son 3 yılda pek çok yatırım kararında dışarıda bırakıldığını biliyoruz. Biz de bu hisseyi dışarıda bıraksak getirilerde iyileşme olabilirdi. Bu haliyle bırakmayı tercih ettim. 5 hisseli portföyler ise daha mantıklı.

Bu stratejiyi daha önce ele aldığım 2002-16 dönemleri için Şubat-Mayıs-Kasım aylarında yatırım yapma stratejisi ile birleştirirsek

(İlgili stratejide yıllar itibarı ile zarar olasılığı kar olasılığından yüksek ayları belirlemiştik: Şubat-Mayıs-Kasım)

Stratejiyi bu haliyle çalıştırırsak:

Getiriler ciddi şekilde arttı. BİST için genel olarak Şubat-Mayıs-Kasım ayları çok iyi geçmiyor. Bu ayları çıkardığımızda ise ortaya oldukça iddialı bir portföy yapısı çıkıyor.

Yazının başında gösterdiğimiz fonların getirileri ise stratejilere yanaşamıyor bile.

Dosyayı buradan indirip inceleyebilirsiniz.

Sayfada yer alan bilgiler tavsiye niteliği taşımayıp yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırımcı profilinize uymayabilir.