THYAO
Türk Hava Yolları
Hedef Fiyat TL/Yükselme Potansiyeli % : 11.60 TL 19.34%
Piyasa Değeri .mn(TL): 13,414
AL
Tarih: 02/01/2015
THY Yönetimi 2015 bütçe beklentilerini açıkladı
THY Yönetimi 2015 yılı bütçe beklentilerini açıkladı. Buna göre: THY yılında 214 dar gövde, 68 geniş gövde ve 11 kargo uçağı
olmak üzere yılı 193 uçakla kapatmayı planlıyor. Yolcu uçağı tarafı bizim beklentimize paralel ancak kargo tarafına 4 adet uçağın eklendiğini görüyoruz. Bu uçakların wetlease yöntemiyle kısa ve orta vadeli olarak kiralanacağını tahmin ediyoruz. Toplam yolcunun 63 milyona (iç hatlarda 25,9 milyon, dış hatlarda 36,0 milyon ve tarifesiz seferleri dahil ettiğimizde) ulaşarak %13 oranında büyüme beklenmektedir. Doluluk oranını 1,1 yüzdesel puan artışla %80,3’e yükselmesi bekleniyor. Bu rakam bizim beklentimizde olan %79,5’in de üzerinde bulunuyor. AKK’nın %16 büyüme ile 157 milyara büyümesi beklenirken bi bu rakamın %13 büyüyeceğinin öngörüyoruz. Şirket 2015 gelirlerini dolar bazında %9 büyüterek 12 milyar dolara çıkartmayı planlıyor. Şirketin bizim beklentimizden daha iyi doluluk oranı beklemesi yolcu rakamı ve gelir tahminlerimizin şirket beklentisinden bir miktar aşağıda olmasına sebep oluyor. Bunun haricinde THY Yönetiminin bizden daha iyi gelir verimliliği görünümü belirtmesi de gelir tahminimizin aşağıda kalmasına sebep oluyor. Trafik ve gelir verimliliğindeki bu farklılıklar sebebiyle bizim gelir tahminiz şirketin tahmininden %5 oranında daha az. Şirket ile yapacağımız görüşmelerden sonra modelimizi revize edebiliriz.
satidi hale sizlet 28 olcak diye yazıyorsunuz 28 olcak hisse neden düşsünkü anlamadım 23-24 olur
borsaningundemi.com’da yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan www.borsaningundemi.com ve yöneticileri hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Burada yer alan görüş ve düşüncelerin www.borsaningundemi.com ve yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur.
BİST isim ve logosu “koruma marka belgesi” altında korunmakta olup izinsiz kullanılamaz, iktibas edilemez, değiştirilemez. BİST ismi altında açıklanan tüm bilgilerin telif hakları tamamen BİST’e ait olup, tekrar yayınlanamaz.
borsaningundemi.com verilerin sekansı, doğruluğu ve tamliği konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıkar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerden oluşan herhangi bir zarardan borsaningundemi.com sorumlu degildir. BİST, verinin sekansı, doğruluğu ve tamlığı konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıklar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması, veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerde Alıcı, Alt Alıcı ve/veya kullanıcılarda oluşabilecek herhangi bir zarardan BİST sorumlu değildir.
Finansal veriler aracılığıyla sağlanmaktadır. BİST hisse verileri 15 dakika gecikmelidir. Son güncelleme saati (07:23)