TTKOM
6.60
Türk Telekom
Hedef Fiyat TL/Yükselme Potansiyeli % : 7.18 TL 8.79%
Piyasa Değeri .mn(TL): 23,100
TUT
Tarih: 23/07/2015
TTKOM 2Ç15 sonuçları
Türk Telekom 2015 yılı 2. çeyreğinde bizim 383 milyon TL’lik beklentimizin bir miktar altında, ancak piyasa beklentisi olan 338
milyon TL’ye paralel 335 milyon TL net kar elde etti. Şirketin net karı yıllık bazda net finansal giderler nedeniyle düşerken,
çeyreksel bazda kur hareketlerindeki dalganın azalması nedeniyle artış gösterdi. Şirket geçen yıl 2. çeyrekte 246 milyon TL net
finansal gelir kaydetmişti, bu çeyrekte ise 339 milyon TL net finansal gider kaydetti. Konsolide gelirler mobil, sabit internet ve data
hizmet gelirlerindeki büyüme nedeniyle %7 artarak 3,526 milyon TL olarak gerçekleşti. Mobil hizmet gelirleri artan abone sayısı ve
abone başına gelirler nedeniyle yıllık bazda %15’lik bir iyileşme gösterdi. Bu çeyrekte Avea’nın abone kazancı yavaşlasa da devam
etti ve yaklaşık 100 bin adet oldu. Sabit internet gelirleri ise yıllık bazda hem abone kazançları hem de abone başına gelirler
sayesinde %6’lık artışı gösterdi. Son dönemde hızlı büyüyen data hizmet gelirleri bu çeyrekte de şaşırtmadı ve %23’lük bir yükseliş
gösterdi. Diğer yandan sabit ses gelirleri kaybedilen aboneler ve yatay olan abone başı gelirler nedeniyle yıllık bazda %10’luk bir
daralma gösterdi. Konsolide FAVÖK hem bizim hem de piyasanın beklentisine paralel olarak 1,320 milyon TL oldu ve yıllık bazda
%5 büyüdü. FAVÖK marjı ise daha düşük marjlı mobil işinin toplam içindeki payının artması nedeniyle yaklaşık yarım puanlık bir
gerileme gösterdi ve %37,4 seviyesinde gerçekleşti. Avea bu çeyrekte gelirlerindeki artış ve kontratlı abonelerin payının artması
sayesinde FAVÖK’ünü %45 arttırırken FAVÖK marjını da 4 puan iyileştirdi (%18). Sabit tarafta FAVÖK yatay seyretti ancak marj 1
puanlık bir gerileme gösterdi.
Yorum: Türk Telekom’un sonuçları operasyonel olarak piyasa beklentisine ve bizim beklentilerimize paralel gerçekleşti. O nedenle
hissede sonuçlara odaklı bir hareket beklemiyoruz.
İŞ YATIRIM ARAŞTIRMA
12 göstergesi "al" veren hisseler (22.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (21.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (20.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (19.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (18.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (15.11.2024)
Aracı kurumların öne çıkardığı 68 hisse
12 göstergesi "al" veren hisseler (13.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (12.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (11.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (08.11.2024)
12 göstergesi "al" veren hisseler (07.11.2024)
Tüm hakları Gündem Medya Grubu’na aittir.
borsaningundemi.com’da yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan www.borsaningundemi.com ve yöneticileri hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Burada yer alan görüş ve düşüncelerin www.borsaningundemi.com ve yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur.
BİST isim ve logosu “koruma marka belgesi” altında korunmakta olup izinsiz kullanılamaz, iktibas edilemez, değiştirilemez. BİST ismi altında açıklanan tüm bilgilerin telif hakları tamamen BİST’e ait olup, tekrar yayınlanamaz.
borsaningundemi.com verilerin sekansı, doğruluğu ve tamliği konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıkar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerden oluşan herhangi bir zarardan borsaningundemi.com sorumlu degildir. BİST, verinin sekansı, doğruluğu ve tamlığı konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıklar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması, veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerde Alıcı, Alt Alıcı ve/veya kullanıcılarda oluşabilecek herhangi bir zarardan BİST sorumlu değildir.
Finansal veriler aracılığıyla sağlanmaktadır. BİST hisse verileri 15 dakika gecikmelidir. Son güncelleme saati (06:06)