Ana SayfaHisse Öneri ListesiBilançosuna göre hisse önerileri---

Bilançosuna göre hisse önerileri

2 / 7
Bilançosuna göre hisse önerileri
05 Kasım 2012 - 15:23 www.borsaningundemi.com

Oyak Yatırım, Tat Konserve için 3.20 TL hedef fiyat ile 'Endekse Paralel Getiri' tavsiyesini sürdürdü.
Oyak Yatırım,  konu ile ilgili raporunda, Tat Konserve için 3.20 TL hedef fiyat ile 'Endekse Paralel Getiri' tavsiyesini sürdürdü belirtti.
Raporda şu değerlendirme yapıldı: "TATKS yılın 3. çeyreğinde 4.7 milyon TL net kar elde etti. Bu rakam piyasa beklentisi olan 5 milyon TL’ye paralel, bizim beklentimiz olan 7.2 milyon TL’ye göre ise düşük. Operasyonel harcamalar şirketin 2012 ve 2013 yılı için daha önceden belirlediği yüksek harcama politikasına paralel olarak yılın ilk 9 ayında 101 milyon TL’ye ulaşarak geçen yılın aynı dönemine göre %23 yükseldi (9A11: 84 milyon TL). Domates tarafında iç piyasada ihracattan dolayı yükselen domates fiyatları neticesinde geçen yılın aynı dönemine oranla %15’lik bir brüt kar büyümesi yaşanırken (3Ç11: 17.7mn TL, 3Ç12: 20.5mn TL) bürt kar marjı ise %22’den %27’ye yükseldi.
Kırmızı et tarafında ise düşük marjlar görülmeye devam ediyor. Geçen senein 3. çeyreğinde %19.5 brüt marjla 10.2 milyon TL brüt kar elde eden şirket bu çeyrek %10 brüt marjla 5.5 milyon TL brüt kar elde etti. Önümüzdeki dönemde canlı hayvan ihracatındaki artışa paralel olarak artması beklenen kırmızı et fiyatlarıyla bu karlılığın biraz daha artması beklenebilir. TATKS için 3.20TL hedef fiyat ile Endekse Paralel Getiri tavsiyemizi sürdürüyoruz."

ETİKETLER :
YORUMLAR (0)
:) :( ;) :D :O (6) (A) :'( :| :o) 8-) :-* (M)