Kardemir D
12A Hedef 3 Potansiyel %21
Kardemir için 12 aylık hedef fiyatımızı 3,00TL seviyesine (önceki:
2,47TL) yükseltiyoruz. Hisse için ‘Endeksin Üzerinde’
derecelendirmemiz mevcut. Yeni hedef fiyatımız şu an ki seviyeye
göre %21 yukarı potansiyele işaret ediyor. 2014T ‐2015T yıllarına
ait VAFÖK marjı beklentimizdeki yukarı revizyon hedef fiyatımızdaki
yukarı yönlü değişimin arkasındaki etken. 2014T VAFÖK marjı
beklentimizi %19,3 seviyesinden %26’ya, 2015T VAFÖK marjı
beklentimizi ise %19,6’dan %22,2’ye revize ediyoruz. 2016T için
%19,7, sonraki yıllar için ise %19,4 marjı beklentimiz bulunuyor.
2015’de, 2014’e göre satış fiyat baskısının daha yüksek olacağını
düşünüyoruz. Ancak yine de hammadde maliyetlerin çok düşük
kalmaya devam edeceğini düşündüğümüzden yeni tahminlerimizde
2015’de daha yüksek karlılık öngörüyoruz.
AK YATIRIM ARAŞTIRMA
borsaningundemi.com’da yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan www.borsaningundemi.com ve yöneticileri hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Burada yer alan görüş ve düşüncelerin www.borsaningundemi.com ve yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur.
BİST isim ve logosu “koruma marka belgesi” altında korunmakta olup izinsiz kullanılamaz, iktibas edilemez, değiştirilemez. BİST ismi altında açıklanan tüm bilgilerin telif hakları tamamen BİST’e ait olup, tekrar yayınlanamaz.
borsaningundemi.com verilerin sekansı, doğruluğu ve tamliği konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıkar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerden oluşan herhangi bir zarardan borsaningundemi.com sorumlu degildir. BİST, verinin sekansı, doğruluğu ve tamlığı konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıklar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması, veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerde Alıcı, Alt Alıcı ve/veya kullanıcılarda oluşabilecek herhangi bir zarardan BİST sorumlu değildir.
Finansal veriler aracılığıyla sağlanmaktadır. BİST hisse verileri 15 dakika gecikmelidir. Son güncelleme saati (14:12)