Vakıf Yatırım, Aselsan hedef fiyatını 35,70 TL, tavsiyesini 'AL' olarak korudu.
Vakıf Yatırım'ın konu ile ilgili raporunda şu değerlendirme yapıldı: "(+) Aselsan (ASELS): Aselsan, yılın ilk çeyreğini, hem bizim 597 mn TL’lik hem de Research Turkey ortalama beklentisi olan 589 mn TL’ye paralel, 629 mn TL net kar ile tamamlarken, yıllık bazda şirketin net karında %79 artış gerçekleşti.
1Ç19’da esas faaliyetler kaynaklı kaydedilen 297 mn TL’lik kur farkı geliri (1Ç18: 133 mn TL kur farkı geliri) yanı sıra 1Ç18’de kaydedilen 60 mn TL’lik net finansal giderin bu çeyrekte 16 mn TL net finansal gelire dönmesi, net kardaki büyümeyi desteklediğini görüyoruz. Şirketin 1Ç19’da yurt içi satış gelirleri yıllık bazda %40 artış göstererek 1,75 mlr TL’ye, ihracat gelirleri ise %121 artarak 251,9 mn TL’ye ulaşmıştır. Toplam satış gelirleri ise yıllık bazda %46 artışla 2 mlr TL seviyesine yükselirken, hem bizim 1,91 mlr TL’lik hem de 2,08 mlr TL’lik Research Turkey ortalama beklentisine paralel bir seyir izlemiştir. Şirketin 1Ç19 sonu itibariyle bakiye sipariş tutarı 9,47 mlr $ seviyesine ulaşmıştır. Bu dönemde kaydedilen 395 mn TL’lik FAVÖK ise yıllık bazda %39 artı a işaret ederken, bizim 388 mn TL’lik beklentimizle uyumlu, 425 mn TL’lik Research Turkey ortalama beklentisinin hafif altında gerçekleşmiştir. FAVÖK marjı ise 1Ç18’deki %20,8 seviyesinden 1Ç19’da %19,8 seviyesine gerilemiştir. Şirket, 2019 yılı sonuna ilişkin beklentilerini, 1Ç19 sonuçları ardından da korumuştur. Yorum: Hem operasyonel hem de net kar tarafında yıllık bazda güçlü gerçekleşen büyümeler, beklentilerimizle uyumlu olup, aynı zamanda da piyasa beklentilerinden önemli bir ayrışma göstermedi.
Buna karşılık, şirket hisseleri yılbaşından bugüne endekse göre %16 negatif performans sergiledi. 1Ç19 sonuçlarının hisse performansına pozitif yansımasını bekliyoruz. Aselsan için 12 aylık hedef hisse fiyatımızı 35,70 TL seviyesinde koruyor, kısa vadeli önerimizi “Endeksin Üzerinde Getiri”, uzun vadeli önerimizi “AL” yönünde sürdürüyoruz."
Ford Otosan’da para hesaba ne zaman hesaba geçecek?
Yatırımcıların dikkatine! Bugün 1 hissenin fiyatında düzeltme olacak
Günün önemli şirket haberleri 22/11/2024
Süper Lig'in 3 devi bilanço açıkladı
Ülker'in kısmi bölünme başvurusu onaylandı
SPK'dan 3 şirketin birleşme başvurularına olumlu yanıt
SPK'dan 17 şirketin sermaye artırımına onay
Borsa İstanbul bir hisse ve bir yatırımcıya tedbir getirdi
Arsan Tekstil yüzde 976 oranında bedelsiz için harekete geçti
Girişim Elektrik, TEİAŞ'ın 202 milyon TL'lik ihalesini kazandı
Kıraç Galvaniz'den yeni ortaklık: Savunma sanayi ihalelerine katılacak
Arçelik'ten KAP'a Beko Europe açıklaması
Tüm hakları Gündem Medya Grubu’na aittir.
borsaningundemi.com’da yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan www.borsaningundemi.com ve yöneticileri hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Burada yer alan görüş ve düşüncelerin www.borsaningundemi.com ve yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur.
BİST isim ve logosu “koruma marka belgesi” altında korunmakta olup izinsiz kullanılamaz, iktibas edilemez, değiştirilemez. BİST ismi altında açıklanan tüm bilgilerin telif hakları tamamen BİST’e ait olup, tekrar yayınlanamaz.
borsaningundemi.com verilerin sekansı, doğruluğu ve tamliği konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıkar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerden oluşan herhangi bir zarardan borsaningundemi.com sorumlu degildir. BİST, verinin sekansı, doğruluğu ve tamlığı konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıklar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması, veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerde Alıcı, Alt Alıcı ve/veya kullanıcılarda oluşabilecek herhangi bir zarardan BİST sorumlu değildir.
Finansal veriler aracılığıyla sağlanmaktadır. BİST hisse verileri 15 dakika gecikmelidir. Son güncelleme saati (13:43)