TSKB
Hedef Fiyat TL/Yükselme Potansiyeli % : 2.30 TL 24.32% Piyasa Değeri .mn(TL): 2,775 AL
Tarih: 05/08/2014
Net kar beklentilerin bir miktar üzerinde
TSKB yılın ikinci çeyreğinde 105 milyon TL solo net kar açıklarken piyasa beklentisi 101 milyon TL düzeyindeydi. Temettü gelirleri hariç tutulduğunda bankanın net karı bir önceki döneme göre %18 arttı. Bizim beklentimiz de bankanın 101 milyon TL net kar açıklayacağı yönündeydi ancak beklentilerden daha güçlü net ticari kar ve tahsilat performansı bir kereye mahsus ayrılan karşılık giderleriyle dengelendi. Banka yönetimi yılın ikinci yarısında kredi talebinde iyileşme öngörüyor hatta plasmanların önemli bir kısmının da tamamlandığını belirtiyor. Özellikle proje finansmanında spredlerin iyileştiği belirtilirken banka yönetimi yıllık %17-18 özsermaye karlılığı ve %10’un üzerinde net kar büyümesi beklentisini koruyor.
Yılın geri kalan döneminde bankanın kredi fonlama sprederinde iyileşme görülürken özellikle TÜFEX’lerin getirilerindeki gerileme ile bankanın net faiz marjı görünümünün önceki yıla göre yatay seyredeceğini düşünüyoruz. Aktif kalitesi halen çok güçlü ve ilave
karşılık yükü getirmiyor. Tahminlerimize göre TSKB’nin bu yıl net karı %10 artarken önümüzdeki yıllarda da %16 büyüme takip edecek. 1,17x F/DD ve 8,02x F/K çarpanlarıyla işlem gören TSKB hisseleri için AL önerimizi koruyoruz.
İŞ YATIRIM ARAŞTIRMA
allah müstahakkını versin tekfen..bir kerede adam gib yüksel sonra düşş.ama önce yükselmeyi öğren.yüz karası hareketler.
SOCAR'dan Türkiye'deki doğalgaz operasyonları için devir hamlesi
GCM Yatırım'ın yeni yatırım ofisleri açıldı
Aselsan ile SSB arasında yeni anlaşma
Fenerbahçe yüzde yüz yerli tırlarına kavuştu!
Ford Otosan’da para hesaba ne zaman hesaba geçecek?
Yatırımcıların dikkatine! Bugün 1 hissenin fiyatında düzeltme olacak
Günün önemli şirket haberleri 22/11/2024
Süper Lig'in 3 devi bilanço açıkladı
Ülker'in kısmi bölünme başvurusu onaylandı
SPK'dan 3 şirketin birleşme başvurularına olumlu yanıt
SPK'dan 17 şirketin sermaye artırımına onay
Borsa İstanbul bir hisse ve bir yatırımcıya tedbir getirdi
Tüm hakları Gündem Medya Grubu’na aittir.
borsaningundemi.com’da yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan www.borsaningundemi.com ve yöneticileri hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Burada yer alan görüş ve düşüncelerin www.borsaningundemi.com ve yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur.
BİST isim ve logosu “koruma marka belgesi” altında korunmakta olup izinsiz kullanılamaz, iktibas edilemez, değiştirilemez. BİST ismi altında açıklanan tüm bilgilerin telif hakları tamamen BİST’e ait olup, tekrar yayınlanamaz.
borsaningundemi.com verilerin sekansı, doğruluğu ve tamliği konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıkar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerden oluşan herhangi bir zarardan borsaningundemi.com sorumlu degildir. BİST, verinin sekansı, doğruluğu ve tamlığı konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıklar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması, veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerde Alıcı, Alt Alıcı ve/veya kullanıcılarda oluşabilecek herhangi bir zarardan BİST sorumlu değildir.
Finansal veriler aracılığıyla sağlanmaktadır. BİST hisse verileri 15 dakika gecikmelidir. Son güncelleme saati (18:28)