Ana SayfaPiyasaO hissede hedef fiyat 11.7 lira---

O hissede hedef fiyat 11.7 lira

3 / 4
O hissede hedef fiyat 11.7 lira
30 Nisan 2018 - 10:18 www.borsaningundemi.com

"GARANTİDE NET KÂR BEKLENTİLERİ GEÇTİ"

Gökay Böbek/Yatırım Finansman Kıdemli Bankacılık Analisti

“Garanti için ‘Endeks Üzeri Performans’ tavsiyemizi ve 11,7 TL hedef fiyatımızı koruyoruz. Banka, 2018 ilk çeyrekte yıllık bazda yüzde 31 artışla 1 milyar 996 milyon TL solo net kâr açıkladı. Bu rakam, 1 milyar 656 milyon TL’lik piyasa beklentisini ve 1 milyar 663 milyon TL’lik tahminimizi geçti. Çeyreksel öz kaynak kârlılığı yüzde 19,1 oldu. Swap ile düzeltilmiş net faiz marjı çeyreksel 85 baz puan geriledi.

TÜFE’ye endeksli bonolar hariç baktığımızda net faiz marjı çeyreksel olarak yatay kaldı. TL kredi-mevduat faiz makası 57 baz puan arttı. Sonuçları operasyonel olarak olumlu buluyoruz. Yakın izlemedeki kredilerin artış ve karşılık tutarlarındaki değişiklikler yüksek olsa da bu gelişmeler önceden yatırımcılarla paylaşıldığından beklentilerimize dâhil. Faiz dışı gelirlerdeki güçlü performans, 2018 kâr beklentimiz için yukarı yönlü potansiyel oluşturuyor.”

YORUMLAR (0)
:) :( ;) :D :O (6) (A) :'( :| :o) 8-) :-* (M)